Ο Γ.Δ. έγραψε νέο υψηλό σχεδόν 14 ετών, αφού ξεπέρασε αυτό που είχε γράψει τον περασμένο Μάιο
(upd 26) Παρά τα σχέδια για σκληρούς δασμούς στην Ευρώπη από τον Trump το ελληνικό χρηματιστήριο κινείται ανοδικά στις 1.506 μονάδες, λαμβάνοντας σημαντική ώθηση από τα κέρδη των μετοχών Εθνικής και Eurobank αλλά και ορισμένων μετοχών του FTSE 25 όπως Jumbo, Cenergy κ.α.
Ο Γ.Δ. έγραψε νέο υψηλό σχεδόν 14 ετών, αφού ξεπέρασε αυτό που είχε γράψει τον περασμένο Μάιο.
H αγορά κατάφερε τον πρώτο στόχο των 1.500 - 1.505 μονάδων, ανεβαίνοντας σε υψηλά 13 ετών.
Η διάχυση του επενδυτικού ενδιαφέροντος σε επιλεκτικές μετοχές συντηρεί πλέον τις προσδοκίες, για January Effect παρά τα σοβαρά προβλήματα που παραμένουν σε οικονομία και γεωπολιτικά και ειδικά την οικονομική πολιτική Trump...
Αναλυτικά, στις τράπεζες, ανοδικά έκλεισαν οι Πειραιώς +3,2%, Εθνική +3,1%, Alpha Bank +3,2% και Eurobank +2,2%.
Στα μη τραπεζικά blue chips σημαντικά κέρδη κατέγραψαν οι Jumbo +3%, Cenergy +2,9%, Aegean +2,2% και ΕΛΧΑ +2,1%.
Σήμερα, Τρίτη, 7 Ιανουαρίου, οι μετοχές της Aktor άρχισαν να διαπραγματεύονται χωρίς το δικαίωμα στην αύξηση κεφαλαίου ύψους 200 εκατ. ευρώ, με αναλογία 0,270853467785515 Νέες Μετοχές για κάθε μία (1) παλαιά μετοχή της Εταιρείας και τιμή διάθεσης €4,60 για κάθε μία Νέα Μετοχή,
Οι νέες μετοχές θα εισαχθούν στο ταμπλό προς διαπραγμάτευση στις 4 Φεβρουαρίου.
Επίσης, το θέμα της επιβολής δασμών από την κυβέρνηση Trump στις ΗΠΑ απασχολεί τους επενδυτές μετά και κάποιες πληροφορίες που είδαν το φως της δημοσιότητας αλλά διαψεύστηκαν από τον ίδιο τον Trump.
Συγκεκριμένα η Washington Post έγραψε πως θα μπουν δασμοί σε ορισμένους τομείς που θεωρούνται κρίσιμοι για την εθνική και οικονομική ασφάλεια, με τον Donald Trump να διαψεύδει την είδηση, ως fake news.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με ήπιες θετικές μεταβολές ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +1,13% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +2,31%.
Σταδιακά όμως κατάφερε να διευρύνει τα κέρδη της, με τον γενικό δείκτη να κλείνει οριακά κάτω από τα υψηλά ημέρας.
O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +1,33% στις 1.506 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.506,93 μονάδες και χαμηλό τις 1.485,83 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε υψηλά επίπεδα και είναι μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips..
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 167,5 εκατ. ευρώ, ο όγκος στα 47,6 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 35 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 17,3 εκατ. ευρώ και όγκου 7,3 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης στις 1.506 μονάδες με πρώτη στήριξη τις 1.450 μονάδες και ακολουθούν οι 1.431 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.409 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.380 , οι 1.350, οι 1.320 και οι 1.300 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση, αφού διασπάστηκαν οι κρίσιμες 1.500 –1.505 μονάδες, οι 1.520 και οι 1.560 μονάδες..
Ο Τραπεζικός Δείκτης στις 1.351 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 1.260 μονάδες και ακολουθούν οι 1.250, οι 1.243 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.214 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.150 και οι 1.100 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι κρίσιμες 1.350 – 1.355 μονάδες.
Επιδείνωση στα ομόλογα, το 10ετές ελληνικό στο 3,21% - Το spread με την Ιταλία στις 36 μ.β.
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 7/1 στα ομόλογα, με τους επενδυτές να αναμένουν την νέα περίοδο Τrump και τις πολιτικές που θα ακολουθήσει έχοντας απομείνει λίγες ημέρες πριν να αναλάβει τα ηνίας της μεγαλύτερης Οικονομίας.
Επίσης, το ενδιαφέρον εστιάζεται στην πολιτική που θα ακολουθήσει-κυρίως- η Fed στο θέμα των επιτοκίων στην επόμενη συνεδρίαση στο τέλος Ιανουαρίου.
Η τελευταία πρόβλεψη της Fed για μόνο μόλις δύο μειώσεις επιτοκίων -κατά 25 μονάδες βάσης- το 2025 αντί των τεσσάρων της πρόβλεψης του Σεπτεμβρίου οδήγησαν σε πωλήσεις ομολόγων και σε αντίστοιχες αγορές τραπεζικών μετοχών.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,21% και το 10ετές ιταλικό 3,57% με το μεταξύ τους spread στις -36 μονάδες βάσης.
Επιδείνωση και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό στο 4,60% και το 2ετές στο 4,26%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Σε ΒΒΒ (από ΒΒΒ-) αναβάθμισε τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας η Scope Ratings, στηρίζοντας το αφήγημα της κυβέρνησης πως όλα... πάνε καλά.
Οι προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook) ορίστηκαν σε σταθερές (από θετικές).
Βέβαια, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο…
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων και παραμένει και στο πρόγραμμα επανεπενδύσεων… δηλαδή ότι θα πρόσφερε η επενδυτική βαθμίδα…
Να θυμίσουμε ότι σε σύνολο 404 δισεκ. ελληνικού χρέους και εξαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια… μόνο 48 δισεκ. ελληνικού χρέους είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμο, π.χ. στους μηχανισμούς στήριξης της ΕΕ χρωστάμε δάνεια 227 δισεκ. ευρώ.
Παρ΄ ότι οι επενδυτές μας κρίνουν για 48 δισεκ. η Ελλάδα έχει την δεύτερη ακριβότερη τιμολόγηση ως προς τον ελληνικό κίνδυνο στην ευρωζώνη… δεν το λες επιτυχία.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 48 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς.
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.
Το 2025 ποια τραπεζική μετοχή θα αξίζει για αγορά;
Ποια ελληνική τράπεζα αξίζει για αγορά το 2025 στο ελληνικό χρηματιστήριο;
Έχουμε 7 +1 τράπεζες στο ελληνικό χρηματιστήριο
-Eurobank με χρηματιστηριακή αξία 8,4 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 9 δισ) 0,93
-Εθνική τράπεζα με χρηματιστηριακή αξία 7,1 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 7,9 δισ) 0,89
Advertisement
-Τράπεζα Πειραιώς με χρηματιστηριακή αξία 5 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 7,2 δισ) 0,70
-Alpha bank με χρηματιστηριακή αξία 3,9 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 7 δισ) 0,56
-Τράπεζα Κύπρου με χρηματιστηριακή αξία 2 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 2,5 δισ) 0,80
-Attica bank με χρηματιστηριακή αξία 1,26 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 821 εκατ) 1,50
-Optima bank με χρηματιστηριακή αξία 944 εκατ. και P/BV (με κεφάλαια 600 εκατ) 1,57
-Τράπεζα της Ελλάδος με χρηματιστηριακή αξία 294 εκατ ευρώ και P/BV (με κεφάλαια 3,5 δισ) 0,08
Η σύγκριση αυτή με όρους χρηματιστηριακής αξίας προς ενσώματα ίδια κεφάλαια (P/BV) ήδη μας δείχνει μια εικόνα.
Θα ξεκινήσουμε από τις πανάκριβες.
Προφανώς η Optima bank και η Attica bank είναι πανάκριβες αλλά έχουν μια ιδιαιτερότητα, έγιναν πανάκριβες επειδή δεν έχουν διασπορά μετοχών (Attica bank) ή επειδή χειραγωγούνται (Optima bank).
Ωστόσο θεωρούμε ικανότερο το management της Ελένης Βρεττού από τον Δημήτρη Κυπαρίσση και τον Τανισκίδη της Optima Bank ως προς την στρατηγική και θεωρούμε ότι η Attica bank γρήγορα θα ξεχωρίσει από την Optima bank η οποία έτρεξε και προσεχώς θα λαχανιάσει ως προς την ανάπτυξη της αφού θα χρειαστεί νέα κεφάλαια…
Θα αναλύσουμε γιατί θα χρειαστεί νέα κεφάλαια η Optima bank προσεχώς.
Θεωρούμε ότι η Alpha bank θα είναι ο πρωταγωνιστής του 2025 όχι μόνοι επειδή είναι η πιο φθηνή μετοχή – προφανώς και για τον λόγο αυτό – αλλά επειδή η Reggeborgh θα πάρει το πράσινο φως τον Φεβρουάριο 2025 ώστε να ξεπεράσει το όριο του 10% και θα φθάσει στο 20% ο τελικός στόχος έως τέλος του 2025.
Θεωρούμε λοιπόν ότι η Alpha bank θα παίξει με στόχο τα 2,20 ευρώ.
Η Eurobank θα παραμείνει πρωταγωνιστής με την υψηλότερη χρηματιστηριακή αξία, αυτήν την πρωτιά δεν θα την χάσει όλο το 2025.
Όμως θεωρούμε ότι έως τα 2,5 ευρώ έχει ανοδικά περιθώρια από 2.28 ευρώ σήμερα… δεν υπάρχουν μεγάλα περιθώρια.
Η Πειραιώς έχει κάποια ανοδικά περιθώρια αλλά όχι κάτι το ακραίο, είναι μια μετοχή που επίσης θα έχει ενδιαφέρον αλλά όχι τόσο ακραίο όσο μπορεί να εικάζει κανείς, εάν φθάσει τα 4,8 με 5 ευρώ θα είναι επιτυχία.
Η Εθνική θα κλείσει λίγο την ψαλίδα από την Eurobank – ναι αυτό θα συμβεί – αλλά υπάρχει και ένα θέμα.
Η ώρα της Aktor – Ξεκινά νέα αύξηση 200 εκατ. με στόχο επενδύσεις 2 δισ. και EBITDA
Σήμερα, Τρίτη 7 Ιανουαρίου η μετοχή της Aktor θα διαπραγματεύεται χωρίς το δικαίωμα στην αύξηση κεφαλαίου των 200 εκατ. ευρώ.
Για κάθε μία παλιά ο μέτοχος θα λάβει 0,270853 νέες προς 4,60 ευρώ τη μία.
Οι βασικοί μέτοχοι έχουν δεσμευτεί να καλύψουν το μερίδιο που τους αναλογεί άρα ένα μεγάλο μέρος της αύξησης (περίπου 65%) είναι καλυμμένο.
Σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο τα κεφάλαια που θα αντληθούν θα επενδυθούν ως εξής:
α) ποσό 50 εκατ. περίπου για την κάλυψη και ενίσχυση του κεφαλαίου κίνησης της εταιρείας και των θυγατρικών της,
β) ποσό 50 εκατ. περίπου για τη χρηματοδότηση μέρους του συνολικού εκτιμώμενου καθαρού τιμήματος (αφαιρουμένων δανειακών υποχρεώσεων) ύψους περίπου 180 εκατ., βάσει της Συμφωνίας-Πλαίσιο με την Prodea,
γ) ποσό περίπου 10 εκατ. για τη χρηματοδότηση της πρώτης δόσης του τιμήματος για την εξαγορά ποσοστού 50,1% του εταιρικού κεφαλαίου της ΕΝΤΕΛΕΧΕΙΑ και δ) ποσό ύψους 88 εκατ. θα διατεθεί για τη χρηματοδότηση επενδύσεων σε έργα παραγωγής ηλεκτρικής ενέργειας από ΑΠΕ.
Η Εταιρεία σκοπεύει να συμμετέχει σε έργα και να αποκτήσει χαρτοφυλάκιο έργων αντλησιοταμίευσης συνολικής ισχύος σε πλήρη ανάπτυξη περίπου 1,5 GW και ίσως μέρος των κεφαλαίων να χρηματοδοτήσουν αυτές τις επενδύσεις.
Ελλάκτωρ: Η Reggeborgh θα ασκήσει option για αγορά 10,4 εκατ. μετοχών ή 2,987%
Η Reggeborgh προτίθεται να ασκήσει εν μέρει τo call option και να αποκτήσει 10.400.000 μετοχές του δικαιώματος προαίρεσης (2,987% του μετοχικού κεφαλαίου) στην προσυμφωνημένη τιμή των 1,25 ευρώ ανά μετοχή, όπως ανακοίνωσε η Ελλάκτωρ.
Η ολοκλήρωση της συναλλαγής θα πραγματοποιηθεί μεταξύ 13 και 31 Ιανουαρίου.
Μετά την ολοκλήρωση της ως άνω συναλλαγής, η Reggeborgh θα κατέχει 178.072.350 μετοχές/δικαιώματα ψήφου του Εκδότη (51,142%)
«Στο πράσινο» η Wall Street με μοχλό τις τεχνολογικές μετοχές
Άνοδο για τρίτη συνεχόμενη ημέρα διαπραγμάτευσης σημειώνουν οι Nasdaq και S&P 500 στη Wall Street ενώ ο Dow Jones ανακάμπτει από τις οριακές απώλειες της Δευτέρας (6/1), χάρη στα κέρδη των τεχνολογικών και φαρμακευτικών μετοχών.
Ειδικότερα, ο Dow Jones καταγράφει κέρδη 0,44% στις 42.896 μονάδες, ο S&P 500 σημειώνει άνοδο 0,24% στις 5.989 μονάδες, ενώ ο Nasdaq ενισχύεται κατά 0,10% στις 19.884 μονάδες.
Την ανοδική πορεία στις χρηματιστηριακές αγορές μετριάζουν οι αυξημένες αποδόσεις στα κρατικά ομόλογα των ΗΠΑ, με τους επενδυτές να σπεύδουν στις χρηματαγορές για να επωφεληθούν.
Ενδεικτικά, η απόδοση στο 10ετές ανέρχεται σε 4,64% και στο 30ετές σε 4,7%.
Πιέσεις στις ευρωπαϊκές αγορές
Μεικτές τάσεις καταγράφουν τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, καθώς οι επενδυτές στην περιοχή επικεντρώνονται στα πιο πρόσφατα στοιχεία για τον πληθωρισμό της ευρωζώνης.
Ο πανευρωπαϊκός Stoxx 600 κερδίζει κατά 0,09%, με τον έτερο πανευρωπαϊκό δείκτη, Eurostoxx 50, με τα "βαριά χαρτιά" της ευρωζώνης, να ενισχύεται κατά 0,20%.
Ο γερμανικός DAX κερδίζει κατά 0,20%, με τον γαλλικό CAC40 να καταγράφει κέρδη 0,26% και τον βρετανικό FTSE 100 να πέφτει 0,34%.
Στην περιφέρεια, ο ιταλικός FTSE MIB σημειώνει πτώση 0,17%, ενώ ο ισπανικός IBEX 35 καταγράφει άνοδο 0,06%.
Ο ετήσιος πληθωρισμός της ζώνης του ευρώ αναμένεται να είναι 2,4% τον Δεκέμβριο του 2024, από 2,2% τον Νοέμβριο, σύμφωνα με προκαταρκτική εκτίμηση της Eurostat, της στατιστικής υπηρεσίας της Ευρωπαϊκής Ένωσης.
Θετικές τάσεις στις τράπεζες με υψηλες συναλλαγές
Θετικές τάσεις καταγράφηκαν στις τράπεζες και τις συναλλαγές σε υψηλά επίπεδα.
Η Εθνική στα 8,0020 ευρώ, με άνοδο +3,12% με όγκο 2,5 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,3 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank στα 1,7025 ευρώ, με άνοδο +3,18%, με όγκο 13,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς στα 4,15 ευρώ, με άνοδο +3,23% με όγκο 5,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 5,1 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank στα 2,3340 ευρώ, με άνοδο +2,19%, με όγκο 13,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,58 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima στα 12,80 ευρώ, αμετάβλητη με όγκο 67,8 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 942 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου στα 4,63 ευρώ, με άνοδο +1,09%, με όγκο 522 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,02 δισεκ. ευρώ.
Η Attica Bank στα 0,7840 ευρώ με κέρδη 0,77% με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και αποτίμηση στα 1,28 δισεκ. ευρώ..
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος στα 14,85 ευρώ, με άνοδο +0,34% και κεφαλαιοποίηση 291 εκατ. ευρώ.
Μικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με ήπιες συναλλαγές
Με μικτά πρόσημα έκλεισαν οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με ήπιες συναλλαγές.
Η Coca Cola στα 33,38 ευρώ, με άνοδο +0,24% και κεφαλαιοποίηση στα 12,45 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ στα 14,68 ευρώ, αμετάβλητος και αποτίμηση 6,05 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ στα 15,99 ευρώ, με άνοδο +1,59% και αποτίμηση 5,91 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο Μυτιληναίος στα 34,88 ευρώ, με άνοδο +0,98% και κεφαλαιοποίηση 4,98 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ στα 12,63 ευρώ, με άνοδο +1,12% και αποτίμηση 4,66 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International στα 39,50 ευρώ, με άνοδο +0,38% και κεφαλαιοποίηση 3,09 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα στα 18,52 ευρώ, με άνοδο +0,11% και κεφαλαιοποίηση 1,91 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή στα 20,00 ευρώ, με πτώση -0,20% και κεφαλαιοποίηση 2,37 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ στα 7,73 ευρώ, με άνοδο +1,31% και κεφαλαιοποίηση 2,36 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil στα 21,33 ευρώ, με άνοδο +0,66% και κεφαλαιοποίηση 2,35 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo στα 26,60 ευρώ, με άνοδο +2,94% και κεφαλαιοποίηση 3,61 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ στα 5,95 ευρώ, με πτώση -0,17% και κεφαλαιοποίηση 633 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ στα 2,1250 ευρώ, με άνοδο +2,16% και κεφαλαιοποίηση 797 εκατ. ευρώ
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) στα 2,96 ευρώ, με απώλειες 0,5% και κεφαλαιοποίηση 92 εκατ. ευρώ.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης, το 10ετές ελληνικό στο 3,21% - Το spread με την Γερμανία στις 77 μ.β.
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 7/1 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,21% και το 10ετές ιταλικό 3,57% με το μεταξύ τους spread στις -36 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 84 μονάδες βάσης από 77 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 60 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,60% ή 600 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -36 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 31 μονάδες βάσης.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 7/1 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 7 Ιανουαρίου του 2025 στο 3,57%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 3/1/2025 στο 2,44%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,72% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 2,90% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,10% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,57% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 2,99%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Ο Γ.Δ. έγραψε νέο υψηλό σχεδόν 14 ετών, αφού ξεπέρασε αυτό που είχε γράψει τον περασμένο Μάιο.
H αγορά κατάφερε τον πρώτο στόχο των 1.500 - 1.505 μονάδων, ανεβαίνοντας σε υψηλά 13 ετών.
Η διάχυση του επενδυτικού ενδιαφέροντος σε επιλεκτικές μετοχές συντηρεί πλέον τις προσδοκίες, για January Effect παρά τα σοβαρά προβλήματα που παραμένουν σε οικονομία και γεωπολιτικά και ειδικά την οικονομική πολιτική Trump...
Αναλυτικά, στις τράπεζες, ανοδικά έκλεισαν οι Πειραιώς +3,2%, Εθνική +3,1%, Alpha Bank +3,2% και Eurobank +2,2%.
Στα μη τραπεζικά blue chips σημαντικά κέρδη κατέγραψαν οι Jumbo +3%, Cenergy +2,9%, Aegean +2,2% και ΕΛΧΑ +2,1%.
Σήμερα, Τρίτη, 7 Ιανουαρίου, οι μετοχές της Aktor άρχισαν να διαπραγματεύονται χωρίς το δικαίωμα στην αύξηση κεφαλαίου ύψους 200 εκατ. ευρώ, με αναλογία 0,270853467785515 Νέες Μετοχές για κάθε μία (1) παλαιά μετοχή της Εταιρείας και τιμή διάθεσης €4,60 για κάθε μία Νέα Μετοχή,
Οι νέες μετοχές θα εισαχθούν στο ταμπλό προς διαπραγμάτευση στις 4 Φεβρουαρίου.
Επίσης, το θέμα της επιβολής δασμών από την κυβέρνηση Trump στις ΗΠΑ απασχολεί τους επενδυτές μετά και κάποιες πληροφορίες που είδαν το φως της δημοσιότητας αλλά διαψεύστηκαν από τον ίδιο τον Trump.
Συγκεκριμένα η Washington Post έγραψε πως θα μπουν δασμοί σε ορισμένους τομείς που θεωρούνται κρίσιμοι για την εθνική και οικονομική ασφάλεια, με τον Donald Trump να διαψεύδει την είδηση, ως fake news.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με ήπιες θετικές μεταβολές ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +1,13% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +2,31%.
Σταδιακά όμως κατάφερε να διευρύνει τα κέρδη της, με τον γενικό δείκτη να κλείνει οριακά κάτω από τα υψηλά ημέρας.
O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +1,33% στις 1.506 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.506,93 μονάδες και χαμηλό τις 1.485,83 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε υψηλά επίπεδα και είναι μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips..
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 167,5 εκατ. ευρώ, ο όγκος στα 47,6 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 35 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 17,3 εκατ. ευρώ και όγκου 7,3 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης στις 1.506 μονάδες με πρώτη στήριξη τις 1.450 μονάδες και ακολουθούν οι 1.431 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.409 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.380 , οι 1.350, οι 1.320 και οι 1.300 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση, αφού διασπάστηκαν οι κρίσιμες 1.500 –1.505 μονάδες, οι 1.520 και οι 1.560 μονάδες..
Ο Τραπεζικός Δείκτης στις 1.351 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 1.260 μονάδες και ακολουθούν οι 1.250, οι 1.243 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.214 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.150 και οι 1.100 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι κρίσιμες 1.350 – 1.355 μονάδες.
Επιδείνωση στα ομόλογα, το 10ετές ελληνικό στο 3,21% - Το spread με την Ιταλία στις 36 μ.β.
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 7/1 στα ομόλογα, με τους επενδυτές να αναμένουν την νέα περίοδο Τrump και τις πολιτικές που θα ακολουθήσει έχοντας απομείνει λίγες ημέρες πριν να αναλάβει τα ηνίας της μεγαλύτερης Οικονομίας.
Επίσης, το ενδιαφέρον εστιάζεται στην πολιτική που θα ακολουθήσει-κυρίως- η Fed στο θέμα των επιτοκίων στην επόμενη συνεδρίαση στο τέλος Ιανουαρίου.
Η τελευταία πρόβλεψη της Fed για μόνο μόλις δύο μειώσεις επιτοκίων -κατά 25 μονάδες βάσης- το 2025 αντί των τεσσάρων της πρόβλεψης του Σεπτεμβρίου οδήγησαν σε πωλήσεις ομολόγων και σε αντίστοιχες αγορές τραπεζικών μετοχών.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,21% και το 10ετές ιταλικό 3,57% με το μεταξύ τους spread στις -36 μονάδες βάσης.
Επιδείνωση και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό στο 4,60% και το 2ετές στο 4,26%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Σε ΒΒΒ (από ΒΒΒ-) αναβάθμισε τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας η Scope Ratings, στηρίζοντας το αφήγημα της κυβέρνησης πως όλα... πάνε καλά.
Οι προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook) ορίστηκαν σε σταθερές (από θετικές).
Βέβαια, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο…
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων και παραμένει και στο πρόγραμμα επανεπενδύσεων… δηλαδή ότι θα πρόσφερε η επενδυτική βαθμίδα…
Να θυμίσουμε ότι σε σύνολο 404 δισεκ. ελληνικού χρέους και εξαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια… μόνο 48 δισεκ. ελληνικού χρέους είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμο, π.χ. στους μηχανισμούς στήριξης της ΕΕ χρωστάμε δάνεια 227 δισεκ. ευρώ.
Παρ΄ ότι οι επενδυτές μας κρίνουν για 48 δισεκ. η Ελλάδα έχει την δεύτερη ακριβότερη τιμολόγηση ως προς τον ελληνικό κίνδυνο στην ευρωζώνη… δεν το λες επιτυχία.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 48 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς.
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.
Το 2025 ποια τραπεζική μετοχή θα αξίζει για αγορά;
Ποια ελληνική τράπεζα αξίζει για αγορά το 2025 στο ελληνικό χρηματιστήριο;
Έχουμε 7 +1 τράπεζες στο ελληνικό χρηματιστήριο
-Eurobank με χρηματιστηριακή αξία 8,4 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 9 δισ) 0,93
-Εθνική τράπεζα με χρηματιστηριακή αξία 7,1 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 7,9 δισ) 0,89
Advertisement
-Τράπεζα Πειραιώς με χρηματιστηριακή αξία 5 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 7,2 δισ) 0,70
-Alpha bank με χρηματιστηριακή αξία 3,9 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 7 δισ) 0,56
-Τράπεζα Κύπρου με χρηματιστηριακή αξία 2 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 2,5 δισ) 0,80
-Attica bank με χρηματιστηριακή αξία 1,26 δισεκ. και P/BV (με κεφάλαια 821 εκατ) 1,50
-Optima bank με χρηματιστηριακή αξία 944 εκατ. και P/BV (με κεφάλαια 600 εκατ) 1,57
-Τράπεζα της Ελλάδος με χρηματιστηριακή αξία 294 εκατ ευρώ και P/BV (με κεφάλαια 3,5 δισ) 0,08
Η σύγκριση αυτή με όρους χρηματιστηριακής αξίας προς ενσώματα ίδια κεφάλαια (P/BV) ήδη μας δείχνει μια εικόνα.
Θα ξεκινήσουμε από τις πανάκριβες.
Προφανώς η Optima bank και η Attica bank είναι πανάκριβες αλλά έχουν μια ιδιαιτερότητα, έγιναν πανάκριβες επειδή δεν έχουν διασπορά μετοχών (Attica bank) ή επειδή χειραγωγούνται (Optima bank).
Ωστόσο θεωρούμε ικανότερο το management της Ελένης Βρεττού από τον Δημήτρη Κυπαρίσση και τον Τανισκίδη της Optima Bank ως προς την στρατηγική και θεωρούμε ότι η Attica bank γρήγορα θα ξεχωρίσει από την Optima bank η οποία έτρεξε και προσεχώς θα λαχανιάσει ως προς την ανάπτυξη της αφού θα χρειαστεί νέα κεφάλαια…
Θα αναλύσουμε γιατί θα χρειαστεί νέα κεφάλαια η Optima bank προσεχώς.
Θεωρούμε ότι η Alpha bank θα είναι ο πρωταγωνιστής του 2025 όχι μόνοι επειδή είναι η πιο φθηνή μετοχή – προφανώς και για τον λόγο αυτό – αλλά επειδή η Reggeborgh θα πάρει το πράσινο φως τον Φεβρουάριο 2025 ώστε να ξεπεράσει το όριο του 10% και θα φθάσει στο 20% ο τελικός στόχος έως τέλος του 2025.
Θεωρούμε λοιπόν ότι η Alpha bank θα παίξει με στόχο τα 2,20 ευρώ.
Η Eurobank θα παραμείνει πρωταγωνιστής με την υψηλότερη χρηματιστηριακή αξία, αυτήν την πρωτιά δεν θα την χάσει όλο το 2025.
Όμως θεωρούμε ότι έως τα 2,5 ευρώ έχει ανοδικά περιθώρια από 2.28 ευρώ σήμερα… δεν υπάρχουν μεγάλα περιθώρια.
Η Πειραιώς έχει κάποια ανοδικά περιθώρια αλλά όχι κάτι το ακραίο, είναι μια μετοχή που επίσης θα έχει ενδιαφέρον αλλά όχι τόσο ακραίο όσο μπορεί να εικάζει κανείς, εάν φθάσει τα 4,8 με 5 ευρώ θα είναι επιτυχία.
Η Εθνική θα κλείσει λίγο την ψαλίδα από την Eurobank – ναι αυτό θα συμβεί – αλλά υπάρχει και ένα θέμα.
Η ώρα της Aktor – Ξεκινά νέα αύξηση 200 εκατ. με στόχο επενδύσεις 2 δισ. και EBITDA
Σήμερα, Τρίτη 7 Ιανουαρίου η μετοχή της Aktor θα διαπραγματεύεται χωρίς το δικαίωμα στην αύξηση κεφαλαίου των 200 εκατ. ευρώ.
Για κάθε μία παλιά ο μέτοχος θα λάβει 0,270853 νέες προς 4,60 ευρώ τη μία.
Οι βασικοί μέτοχοι έχουν δεσμευτεί να καλύψουν το μερίδιο που τους αναλογεί άρα ένα μεγάλο μέρος της αύξησης (περίπου 65%) είναι καλυμμένο.
Σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο τα κεφάλαια που θα αντληθούν θα επενδυθούν ως εξής:
α) ποσό 50 εκατ. περίπου για την κάλυψη και ενίσχυση του κεφαλαίου κίνησης της εταιρείας και των θυγατρικών της,
β) ποσό 50 εκατ. περίπου για τη χρηματοδότηση μέρους του συνολικού εκτιμώμενου καθαρού τιμήματος (αφαιρουμένων δανειακών υποχρεώσεων) ύψους περίπου 180 εκατ., βάσει της Συμφωνίας-Πλαίσιο με την Prodea,
γ) ποσό περίπου 10 εκατ. για τη χρηματοδότηση της πρώτης δόσης του τιμήματος για την εξαγορά ποσοστού 50,1% του εταιρικού κεφαλαίου της ΕΝΤΕΛΕΧΕΙΑ και δ) ποσό ύψους 88 εκατ. θα διατεθεί για τη χρηματοδότηση επενδύσεων σε έργα παραγωγής ηλεκτρικής ενέργειας από ΑΠΕ.
Η Εταιρεία σκοπεύει να συμμετέχει σε έργα και να αποκτήσει χαρτοφυλάκιο έργων αντλησιοταμίευσης συνολικής ισχύος σε πλήρη ανάπτυξη περίπου 1,5 GW και ίσως μέρος των κεφαλαίων να χρηματοδοτήσουν αυτές τις επενδύσεις.
Ελλάκτωρ: Η Reggeborgh θα ασκήσει option για αγορά 10,4 εκατ. μετοχών ή 2,987%
Η Reggeborgh προτίθεται να ασκήσει εν μέρει τo call option και να αποκτήσει 10.400.000 μετοχές του δικαιώματος προαίρεσης (2,987% του μετοχικού κεφαλαίου) στην προσυμφωνημένη τιμή των 1,25 ευρώ ανά μετοχή, όπως ανακοίνωσε η Ελλάκτωρ.
Η ολοκλήρωση της συναλλαγής θα πραγματοποιηθεί μεταξύ 13 και 31 Ιανουαρίου.
Μετά την ολοκλήρωση της ως άνω συναλλαγής, η Reggeborgh θα κατέχει 178.072.350 μετοχές/δικαιώματα ψήφου του Εκδότη (51,142%)
«Στο πράσινο» η Wall Street με μοχλό τις τεχνολογικές μετοχές
Άνοδο για τρίτη συνεχόμενη ημέρα διαπραγμάτευσης σημειώνουν οι Nasdaq και S&P 500 στη Wall Street ενώ ο Dow Jones ανακάμπτει από τις οριακές απώλειες της Δευτέρας (6/1), χάρη στα κέρδη των τεχνολογικών και φαρμακευτικών μετοχών.
Ειδικότερα, ο Dow Jones καταγράφει κέρδη 0,44% στις 42.896 μονάδες, ο S&P 500 σημειώνει άνοδο 0,24% στις 5.989 μονάδες, ενώ ο Nasdaq ενισχύεται κατά 0,10% στις 19.884 μονάδες.
Την ανοδική πορεία στις χρηματιστηριακές αγορές μετριάζουν οι αυξημένες αποδόσεις στα κρατικά ομόλογα των ΗΠΑ, με τους επενδυτές να σπεύδουν στις χρηματαγορές για να επωφεληθούν.
Ενδεικτικά, η απόδοση στο 10ετές ανέρχεται σε 4,64% και στο 30ετές σε 4,7%.
Πιέσεις στις ευρωπαϊκές αγορές
Μεικτές τάσεις καταγράφουν τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, καθώς οι επενδυτές στην περιοχή επικεντρώνονται στα πιο πρόσφατα στοιχεία για τον πληθωρισμό της ευρωζώνης.
Ο πανευρωπαϊκός Stoxx 600 κερδίζει κατά 0,09%, με τον έτερο πανευρωπαϊκό δείκτη, Eurostoxx 50, με τα "βαριά χαρτιά" της ευρωζώνης, να ενισχύεται κατά 0,20%.
Ο γερμανικός DAX κερδίζει κατά 0,20%, με τον γαλλικό CAC40 να καταγράφει κέρδη 0,26% και τον βρετανικό FTSE 100 να πέφτει 0,34%.
Στην περιφέρεια, ο ιταλικός FTSE MIB σημειώνει πτώση 0,17%, ενώ ο ισπανικός IBEX 35 καταγράφει άνοδο 0,06%.
Ο ετήσιος πληθωρισμός της ζώνης του ευρώ αναμένεται να είναι 2,4% τον Δεκέμβριο του 2024, από 2,2% τον Νοέμβριο, σύμφωνα με προκαταρκτική εκτίμηση της Eurostat, της στατιστικής υπηρεσίας της Ευρωπαϊκής Ένωσης.
Θετικές τάσεις στις τράπεζες με υψηλες συναλλαγές
Θετικές τάσεις καταγράφηκαν στις τράπεζες και τις συναλλαγές σε υψηλά επίπεδα.
Η Εθνική στα 8,0020 ευρώ, με άνοδο +3,12% με όγκο 2,5 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,3 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank στα 1,7025 ευρώ, με άνοδο +3,18%, με όγκο 13,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς στα 4,15 ευρώ, με άνοδο +3,23% με όγκο 5,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 5,1 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank στα 2,3340 ευρώ, με άνοδο +2,19%, με όγκο 13,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,58 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima στα 12,80 ευρώ, αμετάβλητη με όγκο 67,8 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 942 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου στα 4,63 ευρώ, με άνοδο +1,09%, με όγκο 522 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,02 δισεκ. ευρώ.
Η Attica Bank στα 0,7840 ευρώ με κέρδη 0,77% με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και αποτίμηση στα 1,28 δισεκ. ευρώ..
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος στα 14,85 ευρώ, με άνοδο +0,34% και κεφαλαιοποίηση 291 εκατ. ευρώ.
Μικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με ήπιες συναλλαγές
Με μικτά πρόσημα έκλεισαν οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με ήπιες συναλλαγές.
Η Coca Cola στα 33,38 ευρώ, με άνοδο +0,24% και κεφαλαιοποίηση στα 12,45 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ στα 14,68 ευρώ, αμετάβλητος και αποτίμηση 6,05 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ στα 15,99 ευρώ, με άνοδο +1,59% και αποτίμηση 5,91 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο Μυτιληναίος στα 34,88 ευρώ, με άνοδο +0,98% και κεφαλαιοποίηση 4,98 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ στα 12,63 ευρώ, με άνοδο +1,12% και αποτίμηση 4,66 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International στα 39,50 ευρώ, με άνοδο +0,38% και κεφαλαιοποίηση 3,09 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα στα 18,52 ευρώ, με άνοδο +0,11% και κεφαλαιοποίηση 1,91 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή στα 20,00 ευρώ, με πτώση -0,20% και κεφαλαιοποίηση 2,37 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ στα 7,73 ευρώ, με άνοδο +1,31% και κεφαλαιοποίηση 2,36 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil στα 21,33 ευρώ, με άνοδο +0,66% και κεφαλαιοποίηση 2,35 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo στα 26,60 ευρώ, με άνοδο +2,94% και κεφαλαιοποίηση 3,61 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ στα 5,95 ευρώ, με πτώση -0,17% και κεφαλαιοποίηση 633 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ στα 2,1250 ευρώ, με άνοδο +2,16% και κεφαλαιοποίηση 797 εκατ. ευρώ
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) στα 2,96 ευρώ, με απώλειες 0,5% και κεφαλαιοποίηση 92 εκατ. ευρώ.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης, το 10ετές ελληνικό στο 3,21% - Το spread με την Γερμανία στις 77 μ.β.
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 7/1 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,21% και το 10ετές ιταλικό 3,57% με το μεταξύ τους spread στις -36 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 84 μονάδες βάσης από 77 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 60 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,60% ή 600 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -36 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 31 μονάδες βάσης.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 7/1 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 7 Ιανουαρίου του 2025 στο 3,57%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 3/1/2025 στο 2,44%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,72% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 2,90% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,10% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,57% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 2,99%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών