Αυξάνει στα 17,8 ευρώ την τιμή στόχο για την Aegean η Eurobank Equities – Περιθώριο ανόδου 65%

Στα 17,8 ευρώ αυξάνει από 13,80 ευρώ αύξησε την τιμή στόχο για την Aegean Airlines διατηρώντας τη σύσταση αγοράς για τη μετοχή.
Το περιθώριο ανόδου είναι 65%.
Όπως αναφέρει «το 2024 φαίνεται να είναι πολύ πιο ανθεκτικό από ό,τι είχε ενσωματωθεί στις προηγούμενες εκτιμήσεις μας, δεδομένης της ισχυρής ζήτησης και των λογικών προσθηκών δυναμικότητας στο υπόλοιπο του έτους.
Οι βελτιωμένες προοπτικές εκδηλώνονται στην αναβαθμισμένη εκτίμησή μας για το 2024, όπου βελτιώνουμε την παραδοχή μας για τα έσοδα, προβλέποντας τώρα σταθερές αποδόσεις σε ετήσια βάση». Από την πλευρά του κόστους, συνυπολογίζει τη συμφωνία με την Pratt & Whitney σχετικά με ένα πρόγραμμα αποζημίωσης για την καθήλωση του στόλου της, τον περιορισμό του κόστους και το χαμηλότερο κόστος καυσίμων, προβλέποντας τώρα μόλις 0,5% αύξηση του CASK 2024 (επίπεδο EBITDAR).
Ως εκ τούτου, αυξάνει την εκτίμηση για τα EBITDA του 2024 κατά 14% στα 415 εκατ. ευρώ, προβλέποντας τώρα περίπου +4% αύξηση σε σύγκριση με 9% μείωση που ενσωματώθηκε στην προηγούμενη εκτίμησή της, με το 2024 να σηματοδοτεί άλλο ένα έτος ρεκόρ για τον ελληνικό αερομεταφορέα.
Συγκεκριμένα για το 2024 περιμένει καθαρά κέρδη 141 εκατ. ευρώ από 170 εκατ. ευρώ το 2023 και το 2025 151 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή διαπραγματεύεται τα εκτιμώμενα κέρδη του 2024 7,2 φορές.
Το μέρισμα για το 2024 εκτιμάται στα 0,1 ευρώ που αντιστοιχεί σε απόδοση 6,3%.

www.bankingnews.gr